幼いミルは、図書館で偶然手にした本『皇女ミル』に描かれた自身の悲劇的な運命に衝撃を受ける。ブロンドの髪と緑の瞳を持つ皇后そっくりの「本物の皇女ルナ」が現れ、自分が「悪女」として父である皇帝に断罪されるという結末に、ミルは信じられない思いを抱く。



ミルが8歳になったある祭りでのこと。皇帝と共に祭りに繰り出したミルは、そこで亡き皇后に瓜二つの少女ルナと出会う。皇帝はルナを宮廷へと迎え入れ、溺愛し始める。ルナは天性の愛らしさで周囲の人々を魅了し、瞬く間に宮廷の寵児となるが、やがてそのわがままな本性が露呈し、かつての輝きを失っていく。



一方でミルは、本の結末を覆すべく、自身を磨き続ける。知性、優しさ、そして気品を兼ね備えた彼女は、まるで天使のような輝きを放ち、周囲の人々の心を掴んでいく。皇帝はルナへの執着からミルの輝きに気づかぬふりをするが、その視線は度々ミルに向けられるようになる。　　


舞踏会で隣国の王子リアムと出会ったミルは、互いに惹かれ合うが、それに気づいたルナは皇帝を介してリアムを誘惑しようと画策する。皇帝のルナへの盲目的な溺愛は国中に知れ渡るが、公の場に現れた二人の皇女を見た民衆は、ルナではなくミルの真の輝きに気づき始める。